Les risques sont associés à toutes les formes d’investissement, ainsi tous les instruments financiers sont sujets à des risques qui dépendent des opérations exécutées et des catégories d’investissement et sur le fait qu’un placement peut être plus ou moins spéculatif. Ainsi plus le rendement espéré est élevé plus le risque l’est aussi. Ainsi on peut distinguer plusieurs types de risques sur lesquels il faut se pencher avant d’investir : Risque Conjoncturel : Il s’agit des risques économiques, des changements économiques, des phases de croissance et de récession. C’est de loin le risque le plus grand sur un investissement. Risque Pays : Au delà des risques économiques, au-delà de la mondialisation certains pays peuvent connaître un risque financier, un risque de solvabilité, un risque dette pouvant le pousser ainsi à faire défaut. Le risque pays c’est également le risque politique, le risque de l’instabilité. Risque de change : Vient alors en sus du risque pays, le risque de change. Si un pays vient à devenir insolvable alors sa monnaie se dépréciera face aux autres, et vos investissements encourront des pertes en change. Tous les taux de change fluctuent l’un par rapport à l’autre, ce qui est un risque lorsque les titres sont émis en devises étrangères ou pour l’achat de matières premières en dollars. Certaines devises ont une forte volatilité par rapport à d’autres.
Risque d’inflation : directement lié aux risques conjoncturels, risque pays et risque de change, l’inflation représente un énorme risque pouvant avoir des répercussions sur les autres risques. Ainsi la valeur d’un investissement peut être miné par l’inflation en raison de la dépréciation monétaire apporté par les risques pays ou risques conjoncturels.
Risque de liquidité : Certains titres sont fortement volatils mais ont peu de liquidité, c’est à dire que peu de titres sont échangés chaque jour. Ainsi l’investisseur, faut de liquidité suffisante d’un titre courre le risque de ne pouvoir vendre ses titres à un prix déterminé, faute d’acheteurs.
Risque psychologiques : Ainsi les facteurs économiques, pays, inflationniste, de change et de liquidité amènent un risque psychologique, le risque qu’un investisseur ait un comportement irrationnel face à un environnement donné.
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Sur le site public ici, Le portefeuille est mis à jour une fois par jour vers midi. Le portefeuille représente mes convictions personnelles consolidées (de mes différents courtiers) et n'est pas pas une incitation à l'achat ni à la vente. Il s'agit de mon portefeuille dynamique donc agressif. J'ai un autre portefeuille bas de laine long terme diffusé exclusivement sur l'Académie des Graphs. Mon capital et mon horizon de placement sur chaque titre ne sont surement pas les mêmes que les vôtres. Le portefeuille est là pour partager avec vous en toute transparence mes convictions au quotidien mais n'a pas vocation à être suivi.
La performance annuelle inclus les gains ou moins values latentes des positions en cours. Cela inclus aussi les gains ou pertes de change sur les actions hors Euro (c'est reflété dans la perf de chaque action individuelle). Les éventuels retraits sont annoncés. La performance est donc en net.
Performance 2023: +38%; 2022: +46%; 2021: +122%; 2020: +121%; 2019: +79%; 2018: +21%; 2017: +24%; 2016: +12%; 2015: +45%; 2014: +30%; 2013:+72%...